Optioner Uppskjuten Ersättning

Uppskjuten ersättning. Vad är uppskjuten ersättning. En del av en ersättning för anställda som avsätts för att betalas vid ett senare tillfälle I de flesta fall uppskjuts skatter på denna inkomst till dess att den betalas ut. Blanketter av uppskjuten ersättning inkluderar pensionsplaner, pension planer och optionsoptionsplaner. BREAKA NER Uppskjuten ersättning. En anställd kan välja uppskjuten ersättning eftersom det ger potentiella skatteförmåner. I de flesta fall uppskjuts inkomstskatt tills ersättningen utbetalas, vanligtvis när arbetstagaren går i pension Om arbetstagaren förväntar sig att vara i en lägre skattesats efter att ha gått i pension än när de först fick ersättningen, har de en chans att minska sin skattesats. Roth 401 ks är ett undantag som kräver att arbetstagaren ska betala skatt på inkomst när den är förtjänad. De kan dock vara att föredra , för anställda som förväntar sig att vara i en högre skattekonsol när de går i pension och skulle därför hellre betala skatt i sin nuvarande lägre fäste. Det finns många fler faktorer som av fekt detta beslut, såsom lagändringar 2008, den högsta federala skattesatsen var 35, hälften vad det var 1975 Investerare bör konsultera en finansiell rådgivare innan de fattar beslut baserat på skattemässiga överväganden. Det finns två stora kategorier av uppskjuten ersättning, Kvalificerad och icke-kvalificerad Dessa skiljer sig mycket från sin juridiska behandling och från ett arbetsgivares perspektiv, syftet med tjänsten. Uppskjuten ersättning används ofta för icke-kvalificerade planer, men termen täcker tekniskt båda. Kvalificerade uppskjutna kompensationsplaner är pension planer som regleras av lagen om arbetstagares pensionsinkomstförsäkring ERISA inklusive 401 k planer, 403 b planer och 457 planer Ett företag som har en sådan plan på plats måste erbjuda det till alla anställda, men inte till oberoende entreprenörer. Kvalificerad uppskjuten ersättning är avstängd för enda förmån för sina mottagare, vilket betyder att fordringsägare inte kan komma åt fonderna om företaget inte betalar sina skulder. Bidrag till dessa planer är begränsade b NQDC-planer, även kända som 409 planer och gyllene handbojor, ger arbetsgivare ett sätt att locka till sig och behålla särskilt värdefulla anställda, eftersom de inte behöver erbjudas alla anställda och inte har några lock på bidrag Dessutom är oberoende entreprenörer berättigade till NQDC-planer För vissa företag erbjuder de ett sätt att anställa dyrt talang utan att behöva betala sin fulla ersättning omedelbart, vilket innebär att de kan skjuta upp finansieringen av dessa skyldigheter. Detta tillvägagångssätt kan dock vara en gamble. NQDCs är kontraktsavtal mellan arbetsgivare och anställda, så medan deras möjligheter är begränsade av lagar och förordningar, är de mer flexibla än kvalificerade planer. Exempelvis kan en NQDC innehålla en konkurrensbestämmande klausulering som vanligtvis betalas ut när arbetstagaren går i pension, även om utbetalningen kan börja också på ett bestämt datum, vid ett ägarbyte eller på grund av funktionshinder, dödsfall eller en strikt definierad nödsituation beroende på n villkoren i kontraktet kan uppskjuten ersättning behållas av företaget om arbetstagaren är avfyrade, fel på en konkurrent eller på annat sätt förlorar förmånen. Tidiga utdelningar på NQDC-planer utlöser stora IRS-påföljder. Från anställdas perspektiv erbjuder NQDC-planerna möjlighet till minskad skattesats och ett sätt att spara för pensionering På grund av bidragsgränser kan högkompenserade chefer endast kunna investera små delar av sin inkomst i kvalificerade planer. NQDC-planer har inte denna nackdel Å andra sidan finns en riskerar att om bolaget går i konkurs kommer kreditorer att utnyttja medel för NQDC-planer, eftersom dessa inte har samma skydd, gör kvalificerade planer detta gör NQDCs ett riskabelt alternativ för anställda vars utdelningar börjar år ner i raden eller vars företag befinner sig i en svag finansiell ställning. Home Articles. Stock Options, Restricted Stock, Phantom Stock, Stock Appreciation Rights SAR och Employee Stock Purchase Plans ESPPs. There finns fem ba sic typer av individuella aktier ersättningsplaner aktieoptioner, aktiekurs och begränsade aktier, aktie apprecieringsrättigheter, phantom lager och anställda aktie köp planer Varje typ av plan ger anställda några speciella hänsyn i pris eller villkor Vi täcker inte här helt enkelt erbjuda anställda rätt att köpa aktier som någon annan investerare skulle. Stödet alternativ ger anställda rätt att köpa ett antal aktier till ett pris som fastställs till bidrag för ett visst antal år in i framtiden Begränsat lager och dess nära släkt lagrade aktier RSU ger anställda rätt att förvärva eller ta emot aktier, genom gåva eller köp, när vissa begränsningar, såsom att arbeta ett visst antal år eller uppfyller ett prestationsmål, är uppfyllda. Phantom-aktier betalar en framtida kontantbonus som motsvarar värdet av ett visst antal aktier Aktierättningsgarantier SARs ger rätt till värdeökning av ett angivet antal aktier, betalda kontant eller aktier Antal anställda Antal anställda Köpplaner ESPP ger anställda rätt att köpa företagsaktier, vanligtvis med rabatt. Stockalternativ. Ett fåtal nyckelkoncept hjälper till att definiera hur optionsoptioner fungerar. Utbildning Köp av aktier enligt ett alternativ. Utnyttjandepris Det pris på vilket beståndet kan köpes Detta kallas också lösenpris eller bidragspris I de flesta planer är lösenpriset det verkliga marknadsvärdet av beståndet vid tidpunkten då bidraget gjordes. Spridning Skillnaden mellan lösenpriset och aktiens marknadsvärde vid tiden för träning. Optionsperiod Hur länge arbetstagaren kan välja alternativet innan den löper ut. Västing Kravet som måste uppfyllas för att ha rätt att utnyttja alternativet - vanligtvis fortsättning av tjänsten under en viss tidsperiod eller mötet med ett prestationsmål. Ett företag beviljar ett anställningsalternativ för att köpa ett angivet antal aktier till ett definierat bidragspris. Optionerna överstiger en viss tidsperiod eller en viss individ, grupp eller företagsmål s är uppfyllda Vissa företag ställer in tidsbaserade intjänandeplaner, men tillåter möjligheter att väga in förr om prestationsmålen är uppfyllda. När anställd är anställd kan arbetstagaren när som helst utnyttja alternativet till bidragspriset över optionsperioden fram till utgångsdatum. Till exempel , kan en anställd beviljas rätten att köpa 1000 aktier till 10 per aktie Optionerna väger 25 per år över fyra år och har en löptid på 10 år Om aktien går upp betalar arbetstagaren 10 per aktie för att köpa aktierna The skillnaden mellan 10-bidragspriset och lösenpriset är spridningen Om aktien går till 25 efter sju år och arbetstagaren utövar alla optioner kommer spridningen att vara 15 per aktie. Typ av Options. Options är antingen incitamentoptioner ISOs eller Icke-kvalificerade aktieoptioner NSO, som ibland kallas icke-statuterade aktieoptioner När en anställd utövar en NSO, är spridningen på träning beskattningsbar för arbetstagaren som vanlig inkomst, även om aktierna ännu inte säljs. En motsvarande Beloppet är avdragsgilla av bolaget. Det finns ingen juridiskt obligatorisk innehavstid för aktierna efter utövandet, även om bolaget kan ålägga en. Eventuell efterföljande vinst eller förlust på aktierna efter utövning beskattas som en realisationsvinst eller förlust när den optionella säljer aktierna. En ISO gör det möjligt för en anställd att 1 uppskjuta beskattning på optionen från dagen för övningen till försäljningsdatumet för de underliggande aktierna och 2 betala skatt på hela sin vinst till realisationsvinster snarare än vanliga inkomstskattesatser. Vissa villkor Måste uppfyllas för att kvalificera sig för ISO-behandling. Arbetstagaren måste hålla beståndet i minst ett år efter lösendatumet och i två år efter tilldelningsdatumet. Endast 100 000 av optionsoptionerna kan först utnyttjas under ett kalenderår. Detta mäts av Optionerna verkligt marknadsvärde på bidragsdatumet Det innebär att endast 100 000 i bidragsprisvärde kan bli berättigade att utövas under ett år Om det finns överlappande intjäning, som skulle inträffa om opti Ons beviljas årligen och väst gradvis måste företagen spåra utestående ISO-standarder för att säkerställa att belopp som blir tilldelade under olika bidrag inte överstiger 100 000 i värde under ett år. En del av ett ISO-bidrag som överstiger gränsen behandlas som en NSO. lösenpriset får inte vara lägre än marknadspriset på bolagets aktie på dagen för beviljandet. Endast anställda kan kvalificera sig för ISO-aktien. Alternativet måste beviljas enligt en skriftlig plan som har godkänts av aktieägarna och som anger hur många aktier kan utfärdas enligt planen som ISOs och identifierar klassen av anställda som är berättigade att få optionerna. Options måste beviljas inom 10 år från dagen för styrelsens antagande av planen. Alternativet måste utövas inom 10 år efter Vid tidpunkten för beviljandet av anställningen äger arbetstagaren mer än 10 av rösträtten för alla utestående aktier av bolaget. ISO-lösenpriset måste vara minst 110 av marknadsvärdet av Lager på det datumet och får inte ha en löptid på mer än fem år. Om alla regler för ISOs uppfylls, så kallas den slutliga försäljningen av aktierna en kvalificerad disposition och den anställde betalar långfristig kapitalvinstskatt på total värdeökning mellan bidragspriset och försäljningspriset Företaget tar inte skatteavdrag när det finns en kvalificerad disposition. Om det emellertid finns en diskvalificerad disposition, oftast för att arbetstagaren övar och säljer aktierna innan de träffas Erforderliga innehavsperioder är spridningen på utövning beskattningsbar för arbetstagaren vid de ordinarie inkomstskattesatserna. En ökning eller minskning av aktiens värde mellan övning och försäljning beskattas till kursvinster. I det här fallet kan företaget dra av spridningen på träning. den tid en anställd utövar ISOs och säljer inte de underliggande aktierna vid årsskiftet är spridningen på optionen vid övning en preferenspost för den alternativa minimiskatten AMT Så även t Hough aktierna kanske inte har sålts, kräver övningen att arbetstagaren ska lägga tillbaka vinsten vid övning tillsammans med andra AMT-preferensposter för att se om en alternativ minimiskattbetalning ska betalas. Däremot kan NSO utfärdas till någon - Anställda, styrelseledamöter, konsulter, leverantörer, kunder mm Det finns inga särskilda skatteförmåner för NSO: er, men som en ISO finns ingen skatt på tilldelningen av optionen, men när den utövas är spridningen mellan bidrags - och lösenpriset är beskattningsbar som vanlig inkomst Företaget erhåller motsvarande skatteavdrag Observera om NSO: s lösenpris är mindre än det verkliga marknadsvärdet, det omfattas av reglerna för uppskjuten ersättning enligt avsnitt 409A i Internal Revenue Code och kan beskattas vid intjäning och alternativmottagaren utsätts för påföljder. Att utöva ett alternativ. Det finns flera sätt att utöva ett aktieoption genom att använda kontanter för att köpa aktierna genom att byta aktier som den optionsägare redan äger ofta kallat börsbyte, genom arbeta med en börsmäklare för att göra en dagförsäljning eller genom att genomföra en transaktion som säljs till täckning kallas de senare två kontantfria övningar, även om den här termen faktiskt innehåller andra övningsmetoder som beskrivs här, vilket effektivt ger de aktierna kommer att säljas för att täcka lösenpriset och eventuellt skatterna. Ett företag kan emellertid bara tillhandahålla ett eller två av dessa alternativ. Privata företag erbjuder inte samma dag eller säljs till försäljning och begränsar inte sällan Utövandet eller försäljningen av de aktier som förvärvats genom övning tills bolaget säljs eller går offentligt. Med undantag av regler för aktieförmånsplaner som ska träda i kraft 2006 FAS 123 R måste företagen använda en optionsprissättningsmodell för att beräkna nuvärdet av alla alternativ utmärkelser från dagen för beviljandet och visa detta som en kostnad på sina resultaträkningar Den redovisade exponeringen bör justeras baserat på uppgörelse erfarenhet så ovestade aktier räknas inte som avgift till ersättning. Bestyrda aktieplaner ger anställda rätt att köpa aktier till verkligt marknadsvärde eller rabatt, eller anställda kan få aktier utan kostnad. De aktier som anställda förvärvar är dock inte riktigt deras - de kan inte ta del av dem tills de anges Begränsningar förfaller Vanligtvis faller inskränkningsbegränsningen om arbetstagaren fortsätter att arbeta för företaget under ett visst antal år, ofta tre till fem tidsbegränsade restriktioner kan upphöra på en gång eller gradvis. Eventuella restriktioner skulle kunna införas, men företaget kunde till exempel begränsa aktierna tills vissa företags-, avdelnings - eller individuella prestationsmål uppnås. Med begränsade aktier RSU, får anställda inte aktier förrän begränsningarna upphör. I själva verket är RSUs som phantom-aktier avräknade i aktier istället för kontanter. Med begränsade aktieutmärkelser kan företagen välja om man ska betala utdelning, ge rösträtt eller ge arbetstagaren andra förmåner ts att vara aktieägare före intjäning Att göra så med RSUs utlöser straffavgift till arbetstagaren enligt skattebestämmelserna för uppskjuten ersättning När anställda beviljas begränsat lager har de rätt att göra vad som kallas ett avsnitt 83 b val Om de gör det Valet, beskattas de till vanliga inkomstskattesatser på prisbeloppet vid tilldelningen vid tidpunkten för beviljandet. Om aktierna helt enkelt beviljades arbetstagaren, är fyndelementet deras fulla värde. Om någon ersättning är betalad är skatten Baserat på skillnaden mellan vad som betalas och det verkliga marknadsvärdet vid tidpunkten för bidraget. Om det fulla priset betalas är det ingen skatt. En eventuell framtida förändring av aktiernas värde mellan inlämningen och försäljningen beskattas då som realisationsvinst eller förlust, inte vanlig inkomst En anställd som inte fattar ett 83 b val måste betala vanliga inkomstskatter på skillnaden mellan det belopp som betalats för aktierna och deras verkliga marknadsvärde när restriktionerna förfaller Subs likvärdiga värdeförändringar är realisationsvinster eller förluster Mottagare av RSU: er får inte göra punkt 83 b val. Arbetsgivaren får endast ett skatteavdrag för belopp på vilka anställda måste betala inkomstskatt, oavsett om ett avsnitt 83 b val fattas A Avsnitt 83 b valet medför viss risk Om arbetstagaren gör valet och betalar skatt, men begränsningarna aldrig försvinner, får arbetstagaren inte de betalade skatterna återbetalas, och den anställde får inte aktierna. Avbestämda lagerräkningsparalleller Alternativ redovisning i de flesta avseenden Om den enda begränsningen är tidsbaserad intjäning svarar företagen för begränsat lager genom att först bestämma den totala kompensationskostnaden vid tidpunkten då tilldelningen gjordes. Ingen optionsprissättningsmodell används dock om arbetstagaren helt enkelt ges 1000 begränsade aktier värda 10 per aktie då redovisas en 10 000 kostnad Om den anställde köper aktierna till verkligt värde, debiteras ingen avgift om det finns en rabatt, som räknas som en kostnad. Kostnaden är då ortiserad under perioden för intjäning tills begränsningarna upphör att gälla Eftersom redovisningen baseras på initialkostnaden kommer företag med låga aktiekurser att finna att ett inlåningsbehov för tilldelningen innebär att deras bokföringsutgift kommer att vara mycket låg. Om uppgörelsen beror på prestation, då uppskattar företaget när prestationsmålet sannolikt kommer att uppnås och redovisar utgiften över den förväntade intjänandeperioden Om prestationskravet inte är baserat på aktiekursrörelser justeras det redovisade beloppet för utmärkelser som inte förväntas bli väsentliga eller det aldrig Göra väst om det är baserat på aktiekursrörelser, är det inte justerat för att reflektera utmärkelser som inte förväntas eller ej. Vinststocken är inte föremål för de nya reglerna för uppskjuten ersättning, men RSU är. Rights. Stock appreciation rights SARs och phantom stock är mycket liknande begrepp Båda är i grunden bonusplaner som inte beviljar aktier utan snarare rätten till recei Ve en pris baserad på värdet av bolagets aktie. Följaktligen ger villkoren för uppskattningsrättigheter och fantom SARs vanligtvis arbetstagaren en kontant eller aktiebaserad betalning baserad på ökningen av värdet av ett angivet antal aktier under en viss tidsperiod Phantom-aktien ger en kontant - eller aktiekurs baserad på värdet av ett angivet antal aktier, som ska betalas ut vid utgången av en viss tidsperiod. SAR-bolag får inte ha ett särskilt avvecklingsdatum som alternativ, de anställda kan ha flexibilitet när att välja att utöva SAR Phantom-aktien kan erbjuda utdelningsekvivalenta betalningar SARs skulle inte När utbetalningen gjordes beskattas värdet av tilldelningen som ordinarie inkomst till arbetstagaren och är avdragsgill för arbetsgivaren Vissa fantomplaner förutsätter mottagandet av priset på att möta vissa mål, såsom försäljning, vinst eller andra mål. Dessa planer refererar ofta till deras fantomlager som prestationsenheter. Phantom stock och SAR kan ges till alla, men om de ger n ut i stort sett till anställda och utformade för att betala ut vid uppsägning, finns det en möjlighet att de kommer att betraktas som pensionsplaner och kommer att omfattas av federala pensionsplanregler. Noggrann planstrukturering kan undvika detta problem. Eftersom SAR och phantom-planer huvudsakligen är kontantbonusar , Företag måste ta reda på hur man betalar för dem Även om utdelningar utbetalas i aktier kommer anställda att vilja sälja aktierna, åtminstone i tillräckliga belopp för att betala sina skatter. Gör företaget bara ett löfte att betala eller gör det verkligen avsätta fonderna Om priset betalas i lager finns det en marknad för aktien Om det bara är ett löfte, ska medarbetarna tro att förmånen är som fantom som aktien Om det finns i reella medel avsatta för detta ändamål, Företaget kommer att sätta ut dollar efter skatt och inte i branschen Många små tillväxtinriktade företag har inte råd att göra detta. Fonden kan också vara föremål för överskott av ackumulerad inkomstskatt. Å andra sidan, om anställda är Aktierna kan aktierna betalas på kapitalmarknader om bolaget går offentligt eller av förvärvare om bolaget säljs. Aktier och kontantavräknade SARs är föremål för ansvarsredovisning, vilket innebär att de redovisningskostnader som förknippas med dem inte avvecklas förrän De betalar ut eller löper ut För kontantavräknade SAR, beräknas ersättningskostnaden för utdelningar varje kvartal med hjälp av en optionsprissättningsmodell, då den är trustad när SAR avvecklas för fantomlager, beräknas det underliggande värdet varje kvartal och försvann genom det slutliga avvecklingsdagen Phantom-aktien behandlas på samma sätt som uppskjuten kontantkompensation. Om en SAR avvecklas på lager, är bokföringen likadant som för ett alternativ. Företaget måste registrera verkligt värde på priset vid bevilja och redovisa utgifter råttabelt över den förväntade serviceperioden Om priset är prestationsbaserat måste företaget uppskatta hur lång tid det tar att uppfylla målet om prestationsmätningen är knutet till komposten alla s aktiekurs måste den använda en alternativ prissättningsmodell för att bestämma när och om målet kommer att uppfyllas. Arbetslöshetens köpköpsplaner ESPPs. Employee stock buy plans ESPPs är formella planer för att tillåta anställda att avsätta pengar över en tidsperiod Kallas en erbjudandeperiod, vanligtvis av beskattningsbara löneavdragsavdrag, att köpa aktier i slutet av erbjudandeperioden. Planer kan kvalificeras enligt avsnitt 423 i Internal Revenue Code eller icke-kvalificerade kvalificerade planer tillåta anställda att ta kapitalvinstbehandling vid eventuella vinster från aktier som förvärvats enligt planen om regler som liknar dem för ISOs uppfylls, viktigast av allt att aktier hålls i ett år efter utnyttjandet av optionen att köpa aktier och två år efter den första dagen i erbjudandeperioden. Kvalificerade ESPP har en antal regler, viktigast. Endast anställda i arbetsgivaren som sponsrar ESPP och anställda i moderbolag eller dotterbolag får delta. Plattorna måste godkännas av aktieägarna inom tolv månader före eller efter planering. Alla anställda med två års tjänst måste ingå, med vissa undantag som är tillåtna för deltidsanställda och tillfälligt anställda samt högt kompenserade anställda. Medarbetare som äger mer än 5 av bolagets kapitalstock kan inte ingå. Ingen anställd kan köpa mer än 25 000 aktier i förhållande till börskursens marknadsvärde vid början av erbjudandeperioden i ett enda kalenderår. Den maximala löptiden för en erbjudandeperiod får inte överstiga 27 månader såvida inte köpeskillingen är baserad på det verkliga marknadsvärdet vid köptiden, i vilket fall erbjudandetiderna kan vara upp till fem år lång. Planen kan ge upp till 15 rabatt på antingen priset i början eller slutet av erbjudandeperioden, eller ett val av det nedre av de två. Plattorna som inte uppfyller dessa krav är icke-kvalificerade och har inga särskilda skattefördelar. I en typisk ESPP skrivs anställda in i planen och anger hur mycket som kommer att dras av från r lönecheckar I en erbjudandeperiod har de deltagande medlen regelbundet drogs av sina löner efter skatt och hålls i utvalda konton förberedelse för aktieanskaffningen. Vid slutet av erbjudandeperioden utnyttjas varje deltagares ackumulerade medel till köpa aktier, vanligtvis till en viss rabatt upp till 15 från marknadsvärdet. Det är mycket vanligt att ha en återkänningsfunktion där det pris som arbetstagaren betalar baseras på det lägsta av priset i början av erbjudandeperioden eller pris i slutet av erbjudandeperioden. Normalt tillåter en ESPP deltagarna att dra sig tillbaka från planen innan erbjudandeperioden slutar och få sina ackumulerade medel tillbaka till dem. Det är också vanligt att tillåta deltagare som förblir i planen att ändra kursen på deras löneavdragsavdrag som tiden går vidare. Arbetstagarna beskattas inte förrän de säljer beståndet. Liksom med incitamentoptioner finns det ett års tvåårigt innehavsperiod för att kvalificera sig för särskild skattemässig behandling nt Om arbetstagaren innehar beståndet i minst ett år efter inköpsdatumet och två år efter erbjudandeperiodens början finns det en kvalificerad disposition och arbetstagaren betalar vanlig inkomstskatt på den lägsta av 1 hans eller hennes faktiska vinst Och 2 skillnaden mellan börsvärdet i början av erbjudandeperioden och det diskonterade priset från och med det datumet. Annan vinst eller förlust är en långsiktig realisationsvinst eller förlust Om innehavsperioden inte är uppfylld finns en diskvalificerad disposition Och arbetstagaren betalar vanlig inkomstskatt på skillnaden mellan köpeskillingen och börsvärdet från inköpsdatumet. Annan vinst eller förlust är en realisationsvinst eller förlust. Om planen inte ger mer än en rabatt på rättvis marknad värde av aktier vid tidpunkten för övningen och inte har en återkallningsfunktion finns det ingen kompensationsavgift för bokföringsändamål. Annars måste utdelningarna stå för ungefär samma som alla andra slags aktieoptioner. och uppskjuten skattbidrag. Genomförande av FASB-rapport nr 123 R går utöver att välja en metod för att värdera personaloptionsoptioner. CPA: er måste också hjälpa företagen att göra de nödvändiga skatteredovisningsjusteringarna för att korrekt spåra skatteförmånerna från aktiebaserad ersättning. Uppgift nr 123 R kräver att företagen använder uppskjuten skatt redovisning av personaloptioner En option s skattattribut bestämmer huruvida en avdragsgilla temporär skillnad uppstår när företaget redovisar optionsrelaterade kompensationsutgifter i sina finansiella rapporter. Företagen behandlar icke-kvalificerade och incitamentsalternativ som inte följer Värderingsmetoden i uttalande nr 123 måste inrätta en öppningspool för överskjutande skatteförmåner för alla utmärkelser som beviljats ​​efter den 15 december 1994, som om företaget hade bokfört aktieoptioner under detta uttalande hela tiden. För att kunna göra detta måste CPA: er ge bidrag - by-grant analys av skatteeffekterna av optioner som beviljats, modifieras, avvecklas, förverkas eller utövas efter det datum då uttalande nr 123 har trätt i kraft. Vissa ovanliga situationer kan kräva särskild hantering. Det gäller fall där anställda förlorar ett alternativ innan det är etablerat. Företaget avbryter ett alternativ efter intjäning eller ett alternativ upphör att gälla, oftast för att det är under vatten CPA-er måste också vara försiktiga med eventuella fallgruvor när alternativen är under vattnet, när företaget är verksamt i andra länder med olika skattelagstiftning eller har en nettoförlust. Beräkning av APIC-poolen och de löpande skattberäkningar som krävs enligt uttalande nr 123 R är en komplex process som kräver noggrann registrering Den nyligen godkända förenklade metoden lägger till ytterligare en uppsättning beräkningar som företagen behöver utföra CPA: er, bör uppmuntra företagen att börja göra dessa beräkningar så snart som möjligt, eftersom vissa kräver spårning av historisk information. Nancy Nichols, CPA, PhD, är associerad professor i redovisning vid James Madison University i Harrisonburg, Va Hennes e-post lägg till Ress är Luis Betancourt, CPA, doktor, är biträdande professor i redovisning vid James Madison University. Hans e-postadress är. Du har gjort det nödvändiga värderingsmetodbeslutet och hjälpt företaget att välja en adoptionsmetod. Nu är det dags att luta sig tillbaka och slappna av medan andra företag kämpar för att slutföra genomförandet av FASB-uttalandet nr 123 reviderad, aktiebaserad betalning men vänta Innan du blir för bekväm, finns det andra problem som företag som utfärdar aktiebaserad ersättning måste hantera. Medan värderingsfrågor har fått lejonens andel av uppmärksamhet måste CPA: erna också hjälpa oönskade företag att klara av deklaration nr 123 R s skattemässiga konsekvenser. Förändring är oundviklig I väntan på obligatorisk utgift av aktieoptioner var 71 av företagen reviderade eller planerade att revidera sina långsiktiga anställdas incitamentsprogram. Sources Hewitt Associates , Lincolnshire, Ill. Skattebestämmelserna enligt uttalande nr 123 R är komplexa De kräver spårning av skatteförmåner från aktiebaserad kompensation på bidragsbidrag - grant och land-för-land Plus, för att minska resultaträkningen påverkan av framtida transaktioner, måste företagen förbereda en 10-årig historia av aktieoptionsaktivitet för att bestämma storleken på APIC-poolen som betalas in i kapitalet. Detta artikeln beskriver relevant skatt och bokföring så CPAs kan hjälpa arbetsgivare och kunder lättare att uppfylla de nya kraven. DENNA BAKGRUND FASB utfärdat Statement nr 123 R i december 2004 Enligt tidigare uttalande nr 123 hade företagen val att redovisa aktiebaserad betalningar med hjälp av den inhemska värderingsmetoden för APB-yttrande nr 25, Redovisning för aktier utgivna till anställda eller en verkligt värdemetod Mest använda inneboende värdet Metod nr 123 R eliminerat det valet och kräver att företagen använder värderingsmetoden För att uppskatta mässan värdet av personaloptioner måste företagen använda en alternativprissättningsmodell som Black-Scholes-Merton eller gitter. Förutom att välja en prissättningsmodell måste företagen överväga de Beräknad påverkan på utjämningsskattekostnaden av kostnadsoptioner baserat på verkligt värde Med FASB Personalposition nr 123 R -3 tillåter de flesta företag fram till den 11 november 2006 för att bestämma en metod för att beräkna poolen av överskjutande skatteförmåner, finns det fortfarande tid för CPA för att hjälpa företagen att förbereda de uppskjutna skattemässiga upplysningarna Redovisning nr 123 R skapar. AFFÄRSREDOVISNINGSREDOVISNING Statement nr 123 R kräver att företagen använder uppskjuten skatt för personaloptioner. En option s skattattribut kommer att avgöra huruvida en avdragsgilla temporär skillnad kommer att uppstå när ett företag redovisar den optionsrelaterade ersättningsutgiften i sina finansiella rapporter. Ovaliserade aktieoptioner NQSOs När ett företag beviljar en anställd en NQSO, redovisar den den relaterade kompensationsutgiften och registrerar en skatteförmån som motsvarar kompensationsutgiften multiplicerad med bolagets inkomstskattesats. skapar en uppskjuten skattefordran eftersom bolaget tar ett avdrag för finansiella rapporter som inte för närvarande är de kan arbeta för inkomstskatt. När en anställd utövar en NQSO jämför företaget det tillåtna skattemässiga avdraget med det tidigare redovisade utgiftsredovisningen som beräknats tidigare och krediterar skatteförmånen förknippad med eventuellt överskjutande skatteavdrag till APIC. Med andra ord bör CPA: er jämföra Faktisk skatteförmån med uppskjuten skattefordran och kredit eventuellt överskott till eget kapital i stället för i resultaträkningen. Om avdragsskatten är mindre än balansräkningskompensationskostnaden belastas avskrivningen av återstående uppskjuten skattefordran mot APIC pool Om beloppet överstiger poolen, belastas överskottet mot intäkter. Ett företags uppskjutna skattefordran skiljer sig vanligen från den realiserade skatteförmånen. Tänk på den uppskjutna skattefordran som en uppskattning baserad på kompensationskostnaden registrerad för bokändamål. Företagen borde inte förvänta sig Den uppskjutna skattefordran som motsvarar den skatteförmån som de slutligen erhåller utställning 1 illustrerar redovisningen av NQSOs en d uppskjutna skatter. Den 1 januari 2006 beviljar XYZ Corp Jane Smith optioner på 100 aktier. Optionerna har ett lösenpris på 10 aktiekurs vid datum för beviljande, väst i slutet av tre år och har ett verkligt värde på 3 Alternativ förväntas väga Således är ersättningskostnaden som ska redovisas under treårsperioden 300 100 optioner X 3 Om man antar en skattesats om 35 år skulle samma journaler göras varje år 2006, 2007 och 2008 för att redovisa kompensationskostnaden Och den relaterade uppskjutna skatten. Ersättningskostnad. Cr tilläggsinkomst. Att redovisa ersättningskostnad. Dr Uppskjuten skattefordran. Att redovisa en uppskjuten skattefordran för den temporära skillnaden i samband med ersättningskostnaden. Vid utgången av 2008 är balansen i uppskjuten skattefordran 105 och 300 i extra inbetalt kapital. Assume Smith utövar sina optioner under 2009 då aktiekursen är 30 per aktie Om XYZs stamaktie är inte-aktiekapital skulle det registrera övningen enligt följande. DEN APIC-POOL-räkningen nr 123 R ger två övergångsalternativ den modifierade prospektiva metoden och den modifierade retrospektiva metoden med omräkning. Dessutom Personalposition nr 123 R -3, som FASB publicerade på sin webbplats den 11 november 2005, erbjuder ett tredje förenklat alternativ. I alla fall måste CPA: er hjälpa företagen att beräkna mängden bidragsberättigade överskjutande skatteförmåner APIC-poolen vid adoptionsdagen. Detta är viktigt eftersom det hjälper till att undvika ett extra resultaträkning som slår till intäkter för framtida optionsutövningar eller avbokningsbolag som inte följde den verkliga värdetillgången i det ursprungliga uttalandet nr 123 måste upprätta en o pening pool of excess tax benefits included in APIC related to all awards granted and settled in periods beginning after December 15, 1994, as if the company had been accounting for stock awards under the Statement no 123 approach all along These companies also should determine what their deferred tax assets would have been had they followed Statement no 123 s recognition provisions. If, after adopting Statement no 123 R , a company s book expense on an option exercise is greater than the tax deduction, the difference, adjusted for taxes, is applied against the existing APIC pool It does not have an impact on the current-year financials Without the APIC pool, the tax-adjusted difference would be an additional income statement expense. Obviously, calculating the beginning APIC pool and the deferred tax asset will take some time CPAs must do a grant-by-grant analysis of the tax effects of all options granted, modified, settled, forfeited or exercised after the effective date of the origina l Statement no 123 That statement was effective for fiscal years beginning after December 15, 1995 For entities that continued to use the Opinion no 25 approach, pro forma disclosures needed to include the effects of all awards granted in fiscal years beginning after December 15, 1994.For companies that were using the recognition provisions of Opinion no 25, a good starting point will be the information used previously for Statement no 123 disclosure purposes The tax return preparation files should include information on NQSOs exercised and ISO disqualified dispositions Human resource department files may be another good source of information. Although recordkeeping must be done on a grant-by-grant basis, ultimately the excess tax benefits and the tax-benefit deficiencies for each grant are netted to determine the APIC pool Awards granted before the effective date of Statement no 123 are excluded from the computation. SEC Staff Accounting Bulletin no 107 says a company needs to calculate the APIC pool only when it has a current-period shortfall Given the difficulty of obtaining 10-year-old information, companies should start this calculation as soon as possible in case it is needed. THE SIMPLIFIED APPROACH A recent FASB staff position allows companies to elect a simpler approach to calculating the beginning balance of the APIC pool Under this method the beginning balance equals the difference between. All increases in additional paid-in capital recognized in the company s financial statements related to tax benefits from stock-based compensation during the periods following adoption of Statement no 123 but before the adoption of Statement no 123 R. The cumulative incremental compensation expense disclosed during the same period, multiplied by the company s current blended statutory tax rate when it adopts Statement no 123 R. The blended tax rate includes federal, state, local and foreign taxes Cumulative incremental compensation is the expense calculated using Statement n o 123 minus the expense using Opinion no 25 The expense should include compensation costs associated with awards that are partially vested at the date of adoptionpanies have one year from the later of the date they adopt Statement no 123 R or November 10, 2005, to select a method for computing the APIC pool. THE IMPACT OF GRANT-BY-GRANT TRACKING Companies determine whether an employee s exercise of an NQSO creates an excess tax benefit or deficiency on a grant-by-grant basis by looking at the compensation expense and related deferred tax asset they recorded for each specific grant to see the amount of deferred tax asset relieved from the balance sheet The deferred tax assets related to all unexercised awards are not considered If the employee exercises only a portion of an option award, then only the deferred tax asset related to the exercised portion is relieved from the balance sheet. STRADDLING THE EFFECTIVE DATE Many companies using the modified prospective application method will ha ve NQSOs that were granted and at least partially vested prior to adopting Statement no 123 R When employees exercise these options, the company should record the reduction in current taxes payable as a credit to APIC to the extent it exceeds the deferred tax asset, if any Exhibit 3 below, illustrates the impact of NQSOs that straddle the effective date. UNUSUAL SITUATIONS CPAs implementing the tax aspects of Statement no 123 R may encounter some unique circumstances. Forfeiture before vesting Employees who leave a company frequently forfeit their options before the vesting term is complete When this happens, the company reverses the compensation expense, including any tax benefit it previously recognized. Cancellation after vesting If an employee leaves the company after options vest but does not exercise them, the company cancels the options When NQSOs are canceled after vesting, the compensation expense is not reversed but the deferred tax asset is The write-off is first charged to API C to the extent there are cumulative credits in the APIC pool from the prior recognition of tax benefits Any remainder is expensed through the company s income statement. Expiration Many nonqualified options expire unexercised, usually because the options are underwater meaning the option price is higher than the stock s current market price The same rules apply as with cancellation after vesting the compensation expense is not reversed but the deferred tax asset is The write-off is first charged to APIC to the extent there are cumulative excess tax benefits Any remaining amount is expensed through the company s income statement. POSSIBLE PITFALLS When implementing Statement no 123 R CPAs need to exercise some caution in certain areas. Deferred tax rates Companies that operate in more than one country need to be especially careful computing the deferred tax asset Such computations should be performed on a country-by-country basis, taking into account the tax laws and rates in each jurisdi ction Tax laws about stock option deductions vary around the world Some countries do not allow deductions while others permit them at the grant or vesting date. Underwater options When an option is underwater, Statement no 123 R does not permit the company to record a valuation allowance against the deferred tax asset Valuation allowances are recorded only when a company s overall tax position shows future taxable income will not be sufficient to realize all of the benefits of its deferred tax assets The deferred tax asset related to underwater options can be reversed only when the options are canceled, exercised or expire unexercised operating losses A company may receive a tax deduction from an option exercise before actually realizing the related tax benefit because it has a net operating loss carryforward When that occurs, the company does not recognize the tax benefit and credit to APIC for the additional deduction until the deduction actually reduces taxes payable. CASH FLOW IMPACT The method a company selects to compute the APIC pool also has an impact on how it represents realized tax benefits in its cash flow statement Under Statement no 123 R companies must use a gross approach to reporting excess tax benefits in the cash flow statement The excess tax benefit from exercised options should be shown as a cash inflow from financing activities and as an additional cash outflow from operations Excess tax benefits cannot be netted against tax-benefit deficiencies The amount shown as a cash inflow from financing will differ from the increase in APIC due to excess tax benefits when the company also records tax-benefit deficiencies against APIC during the periodpanies that elect the simplified approach will report the entire amount of the tax benefit that is credited to APIC from options that were fully vested before they adopted Statement no 123 R as a cash inflow from financing activities and a cash outflow from operations For partially vested options or those gran ted after adopting Statement no 123 R , the company will report only the excess tax benefits in the cash flow statement. A good starting point for calculating the beginning APIC pool and deferred tax asset is the information the company used for Statement no 123 disclosure purposes Tax return preparation files and human resource records also may include information on exercised NQSOs and any ISO disqualified dispositionspanies need to calculate the APIC pool only when they have a current-period shortfall However, given the difficulty of obtaining 10-year-old information, it s a good idea to start this calculation as soon as possible in case it is needed. If a company operates in more than one country, be careful when computing the deferred tax asset Perform the computations on a country-by-country basis, taking into account the tax laws and rates in each jurisdiction. FINAL THOUGHTS Many companies are still considering modifications to their existing stock option plans before they adopt S tatement no 123 R Those with underwater stock options are deciding whether to accelerate the vesting to avoid recognizing compensation expense Although the compensation expense deduction can be avoided under the modified prospective method, the impact on the APIC pool cannot be avoided When the options eventually expire unexercised, the company must write off the as-if deferred tax asset against the APIC pool to the extent of net excess tax benefits Depending on the size of the option grant, this may reduce the APIC pool to zero. The income tax accounting requirements of Statement no 123 R are very complex Both the computation of the beginning APIC pool and the ongoing calculations require companies to develop a process for tracking individual stock option grants The newer simplified method only adds another set of computations companies will have to perform Public companies also must focus on designing the proper internal controls to meet the requirements of section 404 of the Sarbanes - Oxley Act Combined with the potential difficulty of tracking down 10-year-old information, the obvious conclusion is to start now.